Wanneer moet u marge gebruiken bij investeringen?

Inhoudsopgave:

Video: Wanneer moet u marge gebruiken bij investeringen?

Video: Wanneer moet u marge gebruiken bij investeringen?
Video: Margin Strategies: Three Ways to Use Margin & Leverage 2024, Maart
Wanneer moet u marge gebruiken bij investeringen?
Wanneer moet u marge gebruiken bij investeringen?
Anonim
Marge is schuld. U leent kapitaal van uw makelaar om meer activa te kopen, in de meeste gevallen aandelen.
Marge is schuld. U leent kapitaal van uw makelaar om meer activa te kopen, in de meeste gevallen aandelen.

Dit geeft u een hefboomeffect. U wedt dat uw rendement op de beleggingen die u op marge inkoopt, groter zal zijn dan de rentevoet die u aan uw makelaar betaalt voor het voorrecht, na aftrek van provisies.

Als ze dat zijn, neem je het verschil in handen. Zo niet, dan moet je je makelaar heel maken.

Aangezien de makelaar de activa die u al bezit op uw account gebruikt als onderpand om uw marge te dekken, lijkt beleggen met een marge sterk op het kopen van een hypotheekwoning.

Het enige verschil is dat wanneer u investeert, u geen maandelijkse margestortingen hoeft te doen en de makelaar is over het algemeen niet al te bezorgd als u ooit moeite doet om uw marge te verminderen zolang er voldoende waarde in uw beleggingen is om deze te dekken.

De gelijkenis houdt hier niet op. Het afsluiten van een hypotheek om een huis te kopen kan goed of slecht zijn. Het hangt veel af van wie, hoe, waarom, en het niveau van financiële kennis van de kredietnemer. Investeren in marge is op dezelfde manier.

Als u begrijpt hoe het werkt, gebruik het dan verstandig en kan uw risico goed beheren, het kan u helpen een leuker rendement te genereren. Aan de andere kant, als je niet gedisciplineerd genoeg bent, of misbruik maakt van het spel of je laat meeslepen door een hete voorraad te achtervolgen, kan het je account droog maken.

Wanneer mag u geen marge gebruiken?

In dit geval denk ik dat het beter is om de situaties te elimineren waar marge niet moet worden gebruikt, voordat we praten over de situaties waarin het zinvol is om het te gebruiken. Natuurlijk zijn er altijd uitzonderingen, maar deze principes blijven gelden voor de meeste gebruikelijke investeringsscenario's.

Principe # 1: Gebruik geen marge om rentedragende activa te kopen die minder opleveren dan uw marge-rente

Ja, u kunt obligaties kopen van alle soorten, treasuries en vele andere activa die betrouwbare rendementen weggooien. Meestal, vanwege de waargenomen veiligheid van deze instrumenten, zullen de makelaars u toestaan om meer dan 1x op te heffen, wat betekent dat $ 1 van uw onderpand u zou kunnen toestaan om $ 3 gemeentelijke obligaties te kopen (als een voorbeeld). Theoretisch, als het rendement op deze muni meer dan 1/3 van de rentevoet op uw marge is, kunt u mogelijk een paar basispunten verdienen van zogenaamd "risicovrij" inkomen. Het probleem doet zich voor als de rentetarieven bewegen en de dunne winstmarge snel kan omslaan in een kasstroomdrain. Trouwens, alles dat uw investering zo moeilijk maakt voor zo kleine bedragen is het niet waard om te doen.

Principe # 2: Gebruik geen marge om aandelen te kopen in een nutsbedrijf, REIT, MLP of een ander type Trusts

Gelijksoortig principe als hierboven. Een aandeel dat meestal wordt gebruikt om een huidig inkomen te genereren in de vorm van dividenden, is geen kandidaat om met marge te kopen. In de meeste gevallen zal het rendement lager zijn dan uw rentetarief en is kapitaalgroei misschien niet genoeg om dit goed te maken. Als u aandelen voor inkomen koopt, bent u waarschijnlijk een conservatieve belegger en verhoogt de marge alleen maar meer risico's die u niet zou moeten dragen. Dividendbeleggen is geen slechte zaak; gewoon niet aanbevolen op marge.

Principe # 3: Gebruik geen marge om een aanbetaling te doen voor een auto, boot of huis

Alleen omdat je geld van je makelaar kunt lenen om een aanbetaling te doen, wil dat nog niet zeggen dat je het moet doen. In dit geval leent u geld dat een basis zal worden voor meer schulden (autolening, hypotheek, enz.). Als u het moet doen, betekent dit dat u niet financieel sterk genoeg bent om deze activa te kopen of erin te investeren. Meerdere niveaus van hefboomwerking is financiële waanzin en kan terugkomen om je veel eerder te bijten dan je denkt.

Maar het gebruik van marge is niet alleen maar slecht, als je weet hoe.

Wanneer en hoe marge te gebruiken?

Te veel schulden doden, maar een kleine schuld kan je financiële flexibiliteit bieden. Het is echter belangrijk om marge alleen als hulpmiddel te gebruiken als u een goede investering hebt waar u anders niet in kunt komen. Laten we een paar voorbeelden nemen

Voorbeeld 1: Er ontstaat een grote investeringsmogelijkheid en u hebt tijdelijk een tekort aan kapitaal

Het gebeurt vaak dat uw volgende bijdrage aan uw beleggingsrekening een paar dagen of misschien een week weg is en het bedrag dat u in deze mogelijkheid gaat investeren, gemakkelijk kan dekken. Ervan uitgaande dat dit geen hot tip-aandeel is en u tevreden bent met de verdienste van de investering, ga je gang en gebruik je marge om je positie te beginnen. Over een paar dagen stuur je meer geld op en wordt je marge gedekt.

Voorbeeld 2: marge gebruiken als noodfonds

Als u behoefte heeft aan contant geld dat niet kan wachten - bijvoorbeeld een onverwacht hoge belastingfactuur, waarbij de gevolgen van het niet tijdig betalen van volledige belastingen groter zijn dan de rente op de marge, is het ok om verder te gaan en op marge te lenen. In veel gevallen hebt u mogelijk tijd nodig om erachter te komen welke investeringen u wilt verkopen om de marge te dekken, of misschien kunt u dit na verloop van tijd doen met uw inkomen.

Voorbeeld 3: Belastingplanning einde jaar

Laten we zeggen dat u een paar investeringen wilt doen die u wilt verkopen, zodat u kapitaal opnieuw kunt inzetten voor andere aantrekkelijkere beleggingen. Als uw huidige beleggingen aanzienlijke meerwaarden hebben, wilt u misschien wachten tot het nieuwe jaar ze verkoopt om geen extra belastingen te hoeven betalen in het lopende jaar. Door de traditionele belastingverkoop door beleggers en fondsen worden veel investeringen aan het einde van het jaar echter behoorlijk aantrekkelijk, waarvan u mogelijk wilt profiteren. Een goed gebruik van de marge stelt u in staat om de tijdelijke kapitaalkloof te overbruggen.

Voor een gedisciplineerde belegger moet de marge altijd met mate worden gebruikt en alleen als dat nodig is. Probeer indien mogelijk niet meer dan 10% van uw inventariswaarde als marge te gebruiken en teken een lijn met 30%. Het is ook een geweldig idee om makelaars zoals Scottrade te gebruiken die een goedkope marge hebben. Denk eraan, de marge-interest-verbindingen zolang je de marge openhoudt.

Over de auteur: Shailesh Kumar schrijft over aandelen en waardebeleggen bij Value Stock Guide , waar hij individuele aandelenkeuzes en ideeën aanbiedt aan geregistreerde leden. Abonneer u op zijn gratis stock nieuwsbrief voor investeringsideeën die u kunt gebruiken om verder onderzoek te doen.

Ongeacht het type of bedrag van de investering is GoodFinancialCents.com hier om u te helpen. Of u nu $ 20.000 investeert of $ 500000 investeert, wij willen u helpen het meeste uit uw investeringen te halen!

Aanbevolen: